Denarni tok podjetja je ključen kazalnik njegove finančne stabilnosti in uspešnosti. Gre za gibanje denarja v podjetju v določenem obdobju, običajno mesečno, četrtletno ali letno.
Denarni tok se izračuna tako, da se od dobička pred obdavčitvijo odštejejo vse obveznosti in odhodki ter dodajo prihodki, ki niso vključeni v izračun dobička. To vključuje na primer amortizacijo, spremembe v zalogah, dolgoročna naložbena sredstva in druge nenumerične postavke.
Denarni tok je pomemben, ker podjetjem omogoča, da spremljajo, koliko denarja dejansko prihaja in odhaja iz njihovega poslovanja. Poznavanje denarnega toka je ključno za obvladovanje likvidnosti in plačilne sposobnosti podjetja. Čeprav je podjetje dobičkonosno na papirju, težave z likvidnostjo privedejo do finančnih težav in celo propada.
Denarni tok podjetja je razdeljen na tri glavne kategorije:
- Operativni denarni tok: Ta kategorija se nanaša na denarni tok, ki ga podjetje generira iz svojih rednih operacij. To vključuje denar, ki ga zasluži od prodaje izdelkov ali storitev ter plačila od strank.
- Denarni tok od naložb: To je denarni tok, ki ga podjetje prejme ali porabi zaradi nakupa ali prodaje naložb, kot so nepremičnine, oprema ali delnice drugih podjetij. Denarni tok od naložb vpliva na dolgoročno uspešnost podjetja.
- Denarni tok od financiranja: Ta kategorija se nanaša na denarni tok, ki ga podjetje prejme ali porabi zaradi financiranja dejavnosti, kot so izdaja delnic, sprejemanje posojil ali izplačila dividend delničarjem.
Poleg tega je pomembno razumeti, da pozitiven denarni tok kaže na dobro finančno poslovanje podjetja, saj pomeni, da podjetje več denarja prejema, kot ga porablja. Nasprotno pa negativen denarni tok kaže na težave z likvidnostjo, saj podjetje porablja več denarja, kot ga prejema.
Podjetja morajo natančno spremljati svoj denarni tok in se pripraviti na morebitne nihanja v prihodnosti. To vključuje vzpostavitev rezervnih skladov, boljše upravljanje zalog, zmanjšanje dolgoročnih obveznosti in pravočasno pridobivanje zunanjega financiranja, če je to potrebno. Skrbno načrtovanje in spremljanje denarnega toka sta ključnega pomena za dolgoročno uspešnost in preživetje podjetja v dinamičnem poslovnem okolju.
